Сонг Да — обычный юноша, мечтающий о мотоцикле. О мотоцикле мечтает и его девушка, которой уже надоело трястись в автобусах и маршрутках. Чтобы заполучить-таки вожделенного железного коня, Сонг Да сначала записывается на турнир по боевым искусствам, а потом залезает в долги, пытаясь накопить необходимую сумму на первый взнос.
Мастер боевых искусств соглашается составить компанию своему другу в его поездке на затерянный в океане Змеиный Остров. Там живет племя туземцев, поклоняющихся змеям, а управляет ими Верховный Жрец, который совершенно не рад чужакам. Особенно тем, которые нацеливаются на его богатства.
Странствующий фехтовальщик Ли разыскивает великого мастера меча Ва, давно ушедшего на покой. Где находится Ва, не знает никто, но Ли мечтает вызвать его на дуэль и в бою с лучшим проверить свое мастерство. В пути он встречает путешествующую девушку, за которой охотятся странные люди, и свою бывшую любовь, которая не дождалась его и вышла замуж за другого.
Молодой парень по имени Чынь Пао становится свидетелем драки между мастером Седым Журавлем и учениками его заклятого врага мастера Луна. Чынь Пао подсматривает несколько движений и в скором времени становится героем в близлежащем городке, прославившись как мастер стиля журавля. Он преподает в местной школе и пользуется всеобщим уважением. Очень скоро в городке появляются заклятые враги мастер Лун и Седой Журавль. Поединок между ними неизбежен и не малую роль в их противоборстве предстоит сыграть Чынь Пао.
Во время титров нам рассказывают историю двух великих бойцов, которые изобрели секретный стиль кунг-фу, из-за которого в конце концов и передрались, поубивав друг друга. Спустя двадцать лет их сыновья встречаются вновь, и в то время, как один из них не хочет ворошить прошлое, спокойно работая на странного богача и его помощника, второй одержим жаждой мести за смерть отца. Однако им придется объединиться, когда выясняется, что богач, у которого служит герой Лиу, типчик еще тот.
Мелкий жулик Шау Шен повстречал на улице парня, который абсолютно ничего не помнил, ни кто он, ни даже как его зовут. Единственное его знание — превосходное владение боевыми искусствами. Смекнув, Шау Шен берет незнакомца под свою опеку, и вынуждает того использовать кунг-фу в своих корыстных целях. Через некоторое время мошенник настолько обнаглел, что начал претендовать на деньги местной мафии. Ситуация в городке еще больше накалилась, когда стало известно, кого из себя представляет незнакомец.
В маленький провинциальный городок приезжает странник — он блестяще владеет кунг-фу и ищет некого Мастера Перевоплощения, у которого находится нечто, очень важное для него. Помочь чужаку берутся двое местных проходимцев, которые надеются, что в логове Мастера Перевоплощения найдется, чем поживиться и им.
Мошенник использует кунг-фу, чтобы обманывать жителей деревни, делая вид, что он одержим злыми богами. Однако вскоре наступает момент, когда деревне начинают угрожать бандиты…